Ces 3 actions du PEA pourraient être les plus gros gagnants des 5 prochaines années
Pendant que les investisseurs regardent NVIDIA ou Palantir, des valeurs européennes se positionnent sur les mêmes mégatendances — avec des valorisations autrement plus raisonnables.
La question revient de plus en plus chez les investisseurs français : peut-on encore trouver des actions capables de doubler dans un PEA ? Certaines entreprises européennes sont aujourd’hui exposées exactement aux mêmes tendances que les stars américaines — intelligence artificielle, défense, datacenters, électrification — mais sans les multiples de valorisation qui vont avec.
Quand les investisseurs parlent d’IA, ils pensent immédiatement aux GPU. Mais derrière les GPU existe toute une chaîne industrielle indispensable — et c’est là que Soitec entre en jeu. L’entreprise est spécialisée dans les substrats avancés utilisés dans les semi-conducteurs nouvelle génération : un domaine ultra-technique, mais potentiellement explosif avec la montée en puissance des datacenters IA.
Ce qui rend ce dossier intéressant, c’est le timing : l’action avait été sévèrement corrigée après l’explosion de la bulle semi-conducteurs. Beaucoup d’investisseurs la regardent encore comme une valeur abîmée.
La prochaine vague IA ne concernera pas seulement les logiciels ou les puces. Elle concernera aussi la photonique, les interconnexions optiques et la consommation énergétique des serveurs. Soitec est bien placée sur ce terrain — et le marché commence seulement à s’en apercevoir.
Pendant des années, la défense était un secteur ignoré. Aujourd’hui, c’est probablement l’un des cycles structurels les plus solides du marché européen. Les gouvernements augmentent massivement leurs budgets militaires — et contrairement à beaucoup de tendances boursières temporaires, les contrats défense fonctionnent sur des cycles de 10 à 15 ans. Une fois signés, la visibilité devient considérable.
Dans un monde plus instable, les États veulent davantage de souveraineté, moins de dépendances extérieures, et plus de technologie militaire domestique. C’est exactement le terrain de jeu de Thales. Le secteur défense européen se revaloriste — mais certains investisseurs estiment que le mouvement est encore loin d’être terminé.
C’est probablement l’action la moins spectaculaire de cette liste. Et pourtant Schneider Electric pourrait être l’un des plus grands gagnants indirects de l’intelligence artificielle. Chaque nouveau datacenter nécessite gestion énergétique, refroidissement, automatisation et optimisation des infrastructures électriques. Schneider est déjà partout sur ce marché.
La révolution IA va nécessiter des investissements colossaux dans l’infrastructure physique mondiale — pas seulement dans les puces. Schneider est probablement l’un des acteurs les mieux positionnés au monde sur ce thème, avec une croissance régulière, des marges solides et une présence mondiale.
Le type d’entreprise qui peut continuer à croître pendant une décennie entière si le cycle IA et électrification se confirme.
Le point commun que le marché sous-estime
Trois secteurs différents, une seule dynamique
Ces trois entreprises opèrent dans des univers totalement distincts. Mais elles partagent un point commun : toutes sont connectées à des tendances structurelles mondiales très puissantes. Et surtout, elles restent beaucoup moins suivies par les investisseurs particuliers que les géants américains.
C’est souvent dans ce genre de situation que les plus grandes surprises boursières apparaissent. Au début, le marché ne regarde pas. Puis les résultats accélèrent. Puis les institutionnels arrivent. Et tout le monde se demande comment l’action a pu doubler aussi vite.